Вход | Регистрация

Новые рекорды

Алексей Козлов 24.06.2019 | 9:59 0

Мировые рынки

США

Американские биржевые индексы закрыли торги пятницы небольшим снижением. S&P500 -0,15%, Nasdaq -0,25%, S&P/TSX -0,3%. Индекс VIX прибавил 4,4%, а ETF VXX 2,3% на средних объемах. Технически VXX торгуется в зоне продаж 26-28 и пока верхняя его граница не пробита беспокоиться медведям не о чем. В секторальном разрезе лучше рынка торговались ETF на биотехнологический сектор. Слабо смотрелись ETF на строителей и real estate.

Согласно отчету EPFR за неделю с 19 июня американские акции получили приток более $15 млрд, что является первым внушительным притоком в акции с марта. Облигации получили в разы меньше, что не удивительно, поскольку ралли в бондах продолжается уже более полугода и перекладка в акции вполне может иметь место.

Потоки капитала в американские акции и облигации

Индекс S&P500 на этом фоне в минувший четверг достиг новых высот. Торговые войны и угроза замедления мировой экономики не мешают фондовому рынку США обновлять максимумы. Ожидаемое снижение ставок от ФРС стало ещё более вероятным, поскольку данные по экономике США вышли слабые. Flash U.S. Composite Output Index в июне составил 50,6 пунктов против 50,9 в мае, что является худшим значением за 40 месяцев.

Динамика IHS Markit Composite PMI и ВВП США

Промышленный PMI остановился в шаге от отметки 50, а это уже неприятный сигнал. Рост производства в частном секторе в феврале с каждым месяцем терял импульс. Объемы производства почти не выросли, и респонденты отметили «большее неприятие риска». На этом фоне рыночные ожидания снижения ставки в июле подскочили до 100%.

Информационный фон в США остается спокойным.

Технически индекс S&P500 с большой вероятностью достигнет технического сопротивления 3020 уже на начавшейся неделе.

АТР

В азиатско-тихоокеанском регионе этим утром выраженной динамики не наблюдается. ETF на Китай, EM и Азию на пятничных торгах в США упали в пределах 0,5%. Локальные индексы торгуются в диапазоне +-0,3%. В Азии на текущий момент соперничают две полярные истории. С одной стороны Банк Японии намекнул на возможное смягчение политики, следуя за ЦБ G4. Банк Японии "рассмотрит дополнительные меры по смягчению без колебаний", если экономика столкнется с ситуацией, когда импульс к достижению стабильной инфляции будет потерян, заявил Харухико Курода. IHS Markit Flash Japan Manufacturing PMI в июне составил 49,5 пункта, закрепившись ниже отметки 50. Китайские власти также последовательно стимулируют экономику в надежде оживить внутренний спрос.

Негативным моментом остается неопределенность относительно торговых отношений США-Китай. Власти Китая рассчитывают на компромисс в торговой войне. Надежда на то, что встреча Трамп-Си на саммите G20 приведет к деэскалации торговой войны снова появилась после твитов президента США, однако договориться вряд ли удастся и возможно лишь краткосрочное перемирие. По сообщениям СМИ администрация американского президента Дональда Трампа может ввести запрет на оборудование для сетей 5G для нужд США, которое произведено в Китае. Конкуренция за поставки оборудования для сетей 5G останется повестке дня в течение длительного периода времени. Министерство торговли США в пятницу добавило пять китайских технологических компаний в список организаций, которым запрещено покупать детали у американских компаний.

Китайский фондовый рынок продолжает рост. Индекс CSI300 замер на сопротивлении 2835, пробив которое вырастет к отметке 4235. 

Европа

Европейские биржи закрыли торги пятницы в диапазоне +-0,5%. Подобная динамика отмечалась как на биржах развитых стран, так и в сегменте EMEA. Экономика ЕС подает признаки восстановления. Flash Eurozone PMI Composite Output Index в июне вырос до 52,1 пункта с 51, 8 в мае. Стоит отметить, что позитивная динамика наблюдается лишь в сфере услуг, а промышленность хотя бы перестала падать.

Динамика IHS Markit Eurozone PMI и ВВП еврозоны

В Германии отмечен рост и в промышленном секторе. В целом же динамика европейской экономики во многом зависит от внешнего спроса и пока сохраняется неопределенность с торговыми войнами и возможными тарифами на европейские товары ожидать оживления в промышленности преждевременно. Сегодня в Германии будут опубликованы данные по деловому климату от института IFO.

Информационный фон в Европе остается скудным. Свежих новостей из Великобритании пока нет.

Локальным сопротивлением для индекса EuroStoxx50 является уровень 3670. Ждем индекс там. 

Россия

Российские биржевые индексы по итогам пятничных торгов скорректировались. IMOEX -0,7%, РТС -1,15%. Причиной снижения акций и расписок стала квартальная экспирация. Разумеется, для распродаж нашелся и информационный повод. Конгрессмены от Демократической партии США вновь предложили ввести санкции против суверенного долга, банков и СПГ-проектов РФ. Ничего нового, но для снижения расписок и акций на 3-5% хватило, хотя более вероятным поводом стала все-таки экспирация, а также ребалансировка индексов FTSE и MVIS. Дальнейшая динамика предполагает коррекцию индекса РТС к уровню 1350, после чего рост продолжится. Фавориты на покупку не изменились. Акции электроэнергетических и финансовых компаний, а также бумаги "АЛРОСА", остаются дешевыми. Информационный фон, за исключением вбросов на тему санкций, остается спокойным. Фьючерс на индекс РТС на пятничной вечерней сессии прибавил 0,4% и открытие торгов ожидается в небольшом плюсе.

Латинская Америка

ETF ILF на торгах в США прибавил 0,23%. Интересных новостей из региона пока нет.

Сырье

Промышленные металлы этим утром растут в пределах 0,7%. Сектор пытается развить позитивную динамику следом за оптимизмом на мировых рынках, однако сил у быков пока мало, а данные по деловой активности не позволяют им перейти к активным покупкам. Никель, как индикатор сектора, торгуется ниже ключевого сопротивления 12250, впрочем, его пробой может состояться уже в ближайшие дни. Нефть Brent торгуется на отметке $65,45. Поддержку нефти оказывают новости с Ближнего Востока, где продолжаются провокации в отношении нефтяной инфраструктуры и не только. Свежие новости пришли из Саудовской Аравии. Йеменские хуситы 23 июня взяли на себя ответственность за две атаки с помощью беспилотников на два аэропорта в Саудовской Аравии. Саудовские власти, в свою очередь, обвинили Иран поставках дронов хуситам. Давление на Иран продолжается, однако эта история может закончиться уже в ближайшем будущем, поскольку официальный экспорт нефти из Ирана за последний год упал на 90%, чего так добивались США и союзники.

Экспорт нефти из Ирана

Технически Brent в ближайшие дни может, как вырасти до отметки $67,35, так и снизиться для ретеста сильной поддержки $63,15.

Валюты

На валютном рынке сохраняются тенденции последних недель. Индекс доллара DXY снизился к отметке 96 на фоне слабых данных по экономике США. Валюты развивающихся стран продолжают укрепляться на фоне улучшения аппетита к риску. Российский рубль продолжает двигаться к локальным целям в районе отметки 60 по паре USDRUB_TOM и 64,50 по бивалютной корзине. На начавшейся неделе возможен небольшой рост USDRUB_TOM по факту коррекции в индексе РТС, однако в ближайшие месяц-два нисходящая динамика сохранится.

Сантимент

Фьючерсы на американские и европейские индексы этим утром растут на 0,4-0,5%, и открытие торгов в Европе ожидается в зеленой зоне.

Глобальный сантимент остается бычьим. Рынки продолжают отыгрывать заявления глав мировых ЦБ о возможном смягчении. Позитива ждут и от саммита G20, где могут прозвучать важные заявления от политиков.

Мировые события

Министр иностранных дел Саудовской Аравии Адель аль-Джубейр обвинил Иран в дестабилизации ситуации в Персидском заливе. «Иран атаковал танкеры в Персидском заливе не один, а два раза. Иран направил баллистические ракеты и беспилотники при помощи хуситов против нефтепровода Саудовской Аравии и саудовского аэропорта. Иранцы ведут себя агрессивно, поэтому именно они должны предпринять шаги к деэскалации назревающего конфликта», — рассказал он в интервью французскому телеканалу France 24. Аль-Джубейр отметил, что Саудовская Аравия поддерживает новые санкции против Ирана, о которых должны объявить США 24 июня, предположив, что они коснутся газового сектора. «Иран знал, что ему нужно заплатить высокую цену, и что его политика неприемлема и должна измениться», — добавил он.

Корпоративные события

"Интер РАО" проведет встречу с инвесторами в рамках конференции Renaissance Capital (Москва).

Наблюдательный совет АЛРОСА обсудит новую версию дивидендной политики.

Индекс IMOEX продолжает двигаться к максимумам года в зоне 2800-2850, где, вероятно, состоится разворот. Индекс РТС может незначительно скорректироваться и протестировать поддержку 1350, однако цели на отметке1444 будут достигнуты уже в ближайшие месяц-два. До завершения сезона дивидендных отсечек российский фондовый рынок будет оставаться сильным и рост в ряде секторов продолжится. Интересны к покупке акции финансовых компаний и электроэнергетика. Бумаги "Интер РАО" можно продавать по 5 рублей. Обыкновенные акции "Россетей" вырастут до 2 рублей. Акции "РусГидро" могут прибавить до 20%. В финансовом секторе интересны акции "ВТБ" и "Мосбиржи". Неплохой рост могут показать акции "АЛРОСА", сильно просевшие в последние дни. Покупать акции "АЛРОСА" можно по 88 рублей. Акции "ЛУКОЙЛа" могут прибавить до 15% от текущих уровней. Дешево смотрятся акции "Роснефти", которые можно покупать по 403-405 рублей. Поддержкой по фьючерсу на индекс РТС RIU9 является уровень 133000, сопротивление 135800. Пара USDRUB_TOM имеет сопротивление на уровне 65,20, а целью снижения является зона 60-61. По бивалютной корзине поддержка на отметке 64,5. 

Комментарии (0)

    Никто пока не оставлял комментариев.

Похожие публикации

На повестке дня
Перед открытием торгов
Перед открытием европейской торговой сессии на рынках наблюдается относительное спокойствие.
На повестке дня
Утренний дайджест
Отскок в сегменте ЕМ набирает обороты.
На повестке дня
Перед открытием рынка
Напряжение на рынках нарастает. Внимание инвесторов приковано к событиям ближайших семи дней.
© 2018 Все права защищены.